Advertentie
Het kan ongeveer vier jaar duren voordat volledig nieuwe productiecapaciteit voor NAND-flash beschikbaar komt. Dat zegt Phison-ceo Khein-Seng Pua op basis van gesprekken met geheugenfabrikanten. De sterke vraag vanuit AI-datacenters zet de markt momenteel onder druk. Dat betekent echter niet dat het huidige NAND-tekort nog vier jaar in dezelfde mate zal aanhouden. TrendForce verwacht dat de marktkrapte vanaf de tweede helft van 2027 kan afnemen.
Nieuwe NAND-fabrieken kosten jaren
Pua ging er aanvankelijk vanuit dat NAND-fabrikanten ongeveer twee jaar nodig zouden hebben om nieuwe productiecapaciteit op te zetten. Uit gesprekken met bestuurders van geheugenfabrikanten bleek volgens hem echter dat ongeveer vier jaar realistischer is. Pua waarschuwt daarbij voor het idee dat fabrikanten snel extra productie kunnen toevoegen zodra de NAND-prijzen voldoende stijgen.
Nieuwe halfgeleiderfabrieken vergen miljardeninvesteringen en moeten niet alleen worden gebouwd, maar ook worden uitgerust en gekwalificeerd voordat massaproductie kan beginnen. NAND-fabrikanten kunnen de productie ondertussen wel verhogen door bestaande fabrieken efficiënter te gebruiken en over te stappen op nieuwere productieprocessen.
Dat onderscheid is belangrijk. De termijn van vier jaar heeft betrekking op het realiseren van volledig nieuwe capaciteit en is geen voorspelling dat het huidige NAND-tekort vier jaar ongewijzigd blijft.
TrendForce verwacht eerder verlichting
Marktonderzoeker TrendForce verwacht dat de NAND-markt al eerder wat meer ruimte krijgt. Het onderzoeksbureau voorziet dat de groei van het aanbod vanaf de tweede helft van 2027 weer boven de groei van de vraag kan uitkomen.
Fabrikanten kunnen daarvoor onder meer profiteren van procesverbeteringen en hogere bitdichtheden. Daarnaast komt geleidelijk aanvullende capaciteit beschikbaar. Dat kan de huidige tekorten verminderen zonder dat daarvoor eerst volledig nieuwe fabrieken operationeel hoeven te zijn.
De markt blijft op kortere termijn echter krap. TrendForce verwachtte eerder voor het tweede kwartaal van 2026 een stijging van 70 tot 75 procent voor NAND-contractprijzen. Voor enterprise-ssd's zijn de prijsstijgingen eveneens fors door de sterke vraag vanuit datacenters.
AI zorgt voor snel stijgende opslagbehoefte
De belangrijkste aanjager is nog steeds de uitbreiding van AI-infrastructuur. Voor het trainen en uitvoeren van grote AI-modellen zijn naast gpu's en werkgeheugen ook grote hoeveelheden snelle opslag nodig. Vooral cloudproviders en exploitanten van AI-datacenters kopen daardoor veel enterprise-ssd's.
TrendForce meldde dat de omzet van de vijf grootste leveranciers van enterprise-ssd's in het eerste kwartaal van 2026 een recordniveau van 18,46 miljard US dollar bereikte. De contractprijzen van dergelijke ssd's stegen in dat kwartaal volgens de marktonderzoeker met ongeveer 80 procent.
Phison ziet dezelfde ontwikkeling bij zijn eigen klanten. Het bedrijf probeert daarom voldoende NAND-voorraad veilig te stellen om de komende jaren enterprise-ssd's te kunnen leveren aan cloud- en AI-bedrijven. Pua waarschuwt dat grote hoeveelheden voorraad verkopen riskant kan zijn wanneer vervangende NAND later moeilijk verkrijgbaar blijkt.
Phison verschuift aandacht naar zakelijke markt
De sterke AI-vraag verandert ook de strategie van Phison. Het bedrijf verwacht dat traditionele retailopslag uiteindelijk minder dan 5 procent van zijn omzet zal vertegenwoordigen. Enterprise-ssd's en andere opslagproducten voor AI-infrastructuur moeten juist belangrijker worden.
Onder de strategie 'Phison 3.0' richt het bedrijf zich daarnaast nadrukkelijker op AI Storage, Edge AI en andere AI-platforms. Daarmee probeert Phison minder afhankelijk te worden van zijn traditionele activiteiten rond NAND-controllers en consumentenopslag.
Voor consumenten kan de krappe NAND-markt ondertussen hogere prijzen voor ssd's en andere flashopslag betekenen. Hoe lang die situatie aanhoudt, is moeilijk te voorspellen. De vier jaar die Pua noemt, moet daarbij vooral worden gezien als indicatie van hoe lang het kan duren om grote hoeveelheden volledig nieuwe productiecapaciteit toe te voegen.
TrendForce verwacht dat het evenwicht tussen vraag en aanbod eerder kan verbeteren. De NAND-markt blijft daarmee waarschijnlijk ook in 2027 onder druk staan, maar een onafgebroken tekort of voortdurende prijsstijging tot 2030 lijkt niet waarschijnlijk.
